キャピタルゲインです。 ミューチュアルファンドキャピタルゲインを生成するときに、そのポートフォリオの有価証券を販売しています。 通常、これらのパスのミューチュアルファンドの損失をキャピタルゲインを株主に配当すると、短期的に分類されると長期的な、とは、適切な投資家の配当税の税率です。 もし上昇は、短期的には、彼らは課税は、投資家の限界税率ことができるのアプローチの40 ％です。 場合には長期的には、利益は課税されるのは、長期的なキャピタルゲイン率は20 ％です。
我々はここで話については実現キャピタルゲイン：株の上昇が販売されても、実現しています。 まだ彼らに分散するかもしれない、しかし、基金は実現が上昇し、かれらは分散します。 対照的に、かなりのことが実現されていないの、資金のキャピタルゲイン、を意味していくつかの有価証券の価格が上がる、との株式を売却する場合に彼らは彼らが資本利得を実現します。
税金も払う必要があります。株主に株を売るときに、ミューチュアルファンドです。 資本利得は受信さの違いは、売却額との投資家の株式取得原価基準を売っています。
モーニングスターはその前に私たちは貴重な情報源は、ミューチュアルファンドの投資家です。 ウェブサイトをして行くと見て、特定の基金の資金を確保することを確認することができます計算されたコードと呼ばれる潜在的なキャピタルゲインモーニングスター暴露（ pcge ） 。 この番号は、投資家はどのくらいの基金の総資産は、資本増価に起因する、としたがってが税金の対象になる場合は、掲載順位が売られています。 ただし、売却しなければならないとの立場を生成するキャピタルゲインを実現します。
pcge基金には、高い場合は、それが潜在的に大規模な納税義務を示唆する。 しかし、その基金を有効にするにはキャピタルゲインのポジションを実現します。 いくつかの資金が非常にうまいさもないとします。 逆に、負のpcgeを助成する基金を示すことができる。 この提案いくつかの投資家の保護を実現するため、いくつかの利益がなく、課税対象のイベントを生成することです。 ただし、保護のように強いかもしれないが最初に表示されます。 ポートフォリオの在庫がすぐに好転させること、これのサイズを小さくすると、未実現損失の負のpcge含み損益になることはできません。
2002年初頭、グローバルテクノロジーファンドのニコラス-アップルゲイトpcgeのは-580 ％で、本当に驚くべき数です。 一見したところ、この基金を決めることはできないかもしれないメーカーキャピタルゲイン課税いつでもすぐにディストリビューションです。 しかし、私たちは皆、もうご存じのとおり、技術部門は、揮発性、およびことが考えられるの在庫は、このポートフォリオが好転させるpcgeの負の迅速かつ大幅に削減します。
また、新たな資金の流れを基金として、基金の負の可能性のキャピタルゲインとして暴露-これはその資産に占める割合も減少します。 ニコラス-アップルゲイトいたため、基金の資産は約五八〇 〇 〇 〇 〇 〇ドルこのpcgeが報告、新たなキャッシュフローが実質的には大きな影響します。
