ミューチュアルファンドを検討する

与えられた、業界のインセンティブを投資家に株式を売却、 1つの企業の期待を広げるミューチュアルファンドに資金提供それでかれらは、様々な投資家のニーズや関心を満たす。 正確に何が起きたのは、なぜ今すぐには、 8000を超える資金です。 しかし、私たちのクラスの基金の株式の数は、ミューチュアルファンドと同じことが様々なクラスの株式-には、 13000を超える可能性があります。 これは、並べ替えの問題は、投資家に混乱して存在することができるのクラス以上の株式を所有しています。 間違った意思決定は、別にお金がかかる。

どうやっていることを確認する必要が買ったファンドを開始すると正しいですか？ 本当に言う人がいる場合の名前は何を買い、右ですか？ 基金の成長と利益の両方の機能が起こっを目的は、地方債基金が起こっを自分の免税債などです。 一般的にこれがtrueの場合、問題が存在する場合があります。

ことの利点の1つのミューチュアルファンドの投資家は、 1つまたは複数のファンドを選択、自分の投資目的にマッチします。 法律により、ミューチュアルファンドに投資する必要があります状態を客観的かつ彼らは予想を客観的に従ってください。 そのため、投資家の希望を併せて、例えば、国際株式、国内株式や地方債は、 3つのファンドを選択することができるこれらの目標を達成する、インベスタブル資金のうち分割の割合で選ばれた、とは、組み合わせることがポートフォリオの上昇や下落これらの3つのセクターとしてゲインまたは失う。 単純な十分ではありません。

またはですか？ ここにはslippagesです。 北アメリカ政府の同盟関係を考慮して資本所得信託です。 と仮定して、合理的な投資家はこの基金は政府の負債証券を保持北アメリカで発行されます。 trueの場合、その品質は異なる場合があります-たとえば、この基金と一緒に行われたメキシコファニーメイ債社債を発行した。 ファニーメイの例では、これらは準政府機関によって発行された、米国およびには一度もその品質に疑いを抱いています。 にもかかわらず、基金によると負債証券を保持して北アメリカ政府は、北アメリカ、メキシコがします。

アルゼンチン、しかし、南アメリカ、とのアライアンスファンドは、アルゼンチン政府債務残高も所蔵します。 2001年7月に、新聞記事を参照する可能性が運ばアルゼンチンの経済危機です。 非常に悪い同盟関係を想像して衝撃を受けて実現した株主who突然彼または彼女は、次のいくつかのファンドが持ち株の負債がある。 これは間違いなく買いではないと考えていた。

単純な真理は、ミューチュアルファンドのポートフォリオの名前をしばしば混乱が、時には誤解を招くようです。 記載素っ気なく、ミューチュアルファンドを購入するに基づいてその名前には、大きな間違いだ。

次に示すのは、古典的な例：いくつかの資金を市場に中立的なラベル自体としては、ポジションを取る意味では彼らの50 ％と50 ％の長い短いです。 それがこのように見えることを意味し、資金を市場に相対的には、中立的な立場です。 したがって、市場が予想される場合は、ドロップ、あなたかもしれない理由は、市場中立ファンド避難が良いです。

アクサローゼンバーグダブルアルファ市場中立的な表示される不適切な名前です。 この基金は13 ％に減少した価値を半ば- 2001 、および9 ％の下落を示し、年率換算は、過去3年間に市場に中立的とはいえないの説明をします。

バランスの取れた資金を考慮するには保守的な資金の所蔵するはずのバランス優良株や社債を発行した。 しかし、国内のハイブリッド、多くの資金を生きていないこの説明を入力します。 いくつかのハイブリッド車の楽隊としての技術を積極的に飛び込んだとしてはいくつかの他のビジネスの資金たぶんこれを行うにこのようなことです。 その結果、 40人以上の損失を示してハイブリッド資金の最後の3年間で2001年半ばにします。 中にその時点では、 S ＆ P500種は、年率換算％とリターンの4つの主要債券インデックスは7 ％ 、年率換算返還します。

投資家の資金だけで購入することはできませんに基づいてその名前と決めつけないでは制御されていないため、多くのファンドは以下のスクリプトに送信します。

の一環として、投資会社の業界の規制の下に1940年投資会社法、 SECの委任統治資金の必要がありますが、少なくともその資産の65 ％にマッチする有価証券の投資ファンドの名を入力します。 この意味は、もちろん、それだけを目的とした基金として35 ％の資産をしなかったために投資しなければならない。 これは十分な問題が発生したSECのルールを変更して、少なくとも資産の80 ％を、 2002年7月効果的です。

秒後にも新たなルールが行わ、混乱が残るが、場合によっては、ほとんどの混乱が存在します。 もし、米国のファンドは、 "外国人"でその名は、その投資は明らかにすべきである推定さにnon - us分野です。 しかし、 "グローバル"と"国際"あいまいなままです。 グローバルファンドは、 1つのことが許可されている国への投資、世界は米国を含めています。 国際基金は対照的に、他の国でのみに投資することは、米国を除く。

whoの願いを検討する投資家に投資する外国企業をより多様化する米国の株式ポートフォリオで構成されます。 これは、完全に合理的な移動、および1つのことを投資家には、しばしば金融アドバイザーを推奨します。 しかし、投資家の買い物をする場合は、グローバルファンドは、実質的立場にあるかもしれない米国株へのです。 その結果は、 overweightingが国内の株式や外国株式には、対応するunderweightingです。

また、さえをして、新しいルールの使用制限はありません"値"と"成長"は、基本的な説明は、ミューチュアルファンドの人の目に、ほとんどの投資家です。 全体的に、名前秒のガイドラインについては依然として弱い。 実際には、 SECの判決を明記する必要はありませんが基金を使用する企業名を具体的投資政策意図を説明する。 しかし、投資政策を示唆するの名前は、 SECの機能を期待する投資ファンド会社を順守することを一致して名を入力します。

幸いなことに、多くのファンド会社が自分の名前を変更投資戦略をよりよく反映いたしております。 たとえば、多くの資金が投下資本所得の"所得"の部分を自分の名前は、在庫の減少のために多くの配当金支払いします。

誤解を招く全体の問題の例としては、基金の名前は、ミューチュアルファンド業界の問題が修正されることができる、としていることが路上の固定します。 業界のことを示しどのように無関心な慣行に陥ることは、おそらく誤って、時間の経過です。 しかし、これもまた投資家のできない問題が修正さを扱うことができますし、少しずつ自身を守るデューディリジェンスです。 時間を割いて読んで目論見書および半期報告書発行された基金は、重大な配当を支払う。